Travis Kalanick: OpenAI 的身份危机、数据中心之争、伊朗消息提振股市、曼达尼的首项税收、斯瓦尔维尔退出

本期节目以几位主持人互相打趣各自所在地点开场，随后转入纽约市拟对“pied-à-terre”（即并非业主主要住所的房产）征收的一项税。税率尚未公布。小组成员在外界猜测中看到的数字是每年3.9%，他们强调这并非最终数字。按节目中的描述，该税将每年针对曼哈顿中城15英里范围内价值超过500万美元的第二套住房征收。

小组的主要经济学反对理由是，这项税针对的恰恰是弹性最大的买家：那些不住在纽约、可以在任何地方购买第二套或第三套住房的人。他们预测，第二套住房的需求将大幅下降，并拖累更广泛的市场。一位参与者提出，这反而可能奇怪地有助于提高住房可负担性。另一位否定了这种看法，因为价格下降会消除建房的动力。第三位补充说，豪华顶层公寓本来就永远不会变成低收入住房。

小组还算了一笔买家的成本账。由于税率不确定且可能持续上升，一位发言者认为，现在不会有潜在买家出手。另一位估计，算上利息和通货膨胀，这项税会在十年内让一套房的实际价格几乎翻倍。按这一估算，一套1000万美元的房子大约十到十一年后需要以2000万美元转售才能保本。还有一点是，该税也会波及并非租户主要住所的出租房，从租住一周到五年租约都在其内。由此有人评论说，这项政策的主要受益者可能是酒店。

小组成员对一段视频看法不一：视频中，市长指着肯·格里芬（Ken Griffin）名下的一处房产。一位参与者称之为“人肉搜索”（doxing）。另一位不同意：这笔购房交易和那套房子多年来广为人知、也一直被公开营销，而且格里芬并不住在那里。这位发言者说，如果是私人主要住所，情况就不同了。第一位发言者承认此案的关联较为牵强，但称这段视频是一种“狗哨”（dog whistle）。该发言者说视频已被数千万人看过，并将其与联合健康（UnitedHealthcare）首席执行官遭枪击一事联系起来。该发言者还提到当周萨姆·奥尔特曼（Sam Altman）住宅遇袭一事，称其中涉及燃烧瓶和一颗子弹。

同一位发言者将双方角色对调来检验这一论点，设想一位共和党人站在伯尼·桑德斯（Bernie Sanders）的第二套住房外面。他们谴责针对任何人的政治暴力：

你对他怎么看都行，但没有人活该让自己的房子被扔燃烧弹或遭枪击，就是这样。句号。

并非所有人都为第二套住房辩护。一位参与者说自己只有一套房，不喜欢拥有多处住房的生活方式，度假时“去住酒店”。这位发言者以伦敦为例：那里的富人用房地产来存放资产，城市的部分地区因此被掏空。他们这样描述切尔西等地区：“并不是说那里不宜居住，只是那里没人居住。”他们说，周四或周五晚上那些街道就像一座鬼城。另一位发言者同意这种“囤地”（land banking）是一个真实存在的问题。

更广泛的住房讨论随后转向供给问题。小组成员举了奥斯汀的例子，称那里在净迁入人口增加的同时，租金和房价连续三年下降。他们还说，这座城市在过去十年里规模大约翻了一番，而一居室和两居室的租金却下降了。他们的结论是，允许建房以满足需求就能解决问题。他们指责民主党主政的城市和“邻避”（NIMBY）反对阻碍了建设，并将其与得克萨斯州的做法对比，后者被概括为“这是你的地，你有权开发它。”这些比较是以断言形式提出的，相关数字未注明出处。

伦敦再次作为警示被提及。一位发言者说，在印花税出台后，伦敦高端市场“基本上翻转并崩盘了”，他们把这项税与纽约的提案相提并论。另一位认为，富人把钱放在少数几个世界级城市，是因为这些城市有法治，并且预期会持续升值。按这种观点，任意开征新税会把这些资本推向别处，这对城市不利，更广泛地说对国家也不利。

有几条论点将非常住业主视为城市的净收益。他们已经缴纳房产税，却很少使用城市服务，因此对城市来说是“有利可图的”。一位发言者猜测，格里芬“每年肯定要缴三四百万的税”。小组还阐述了一个与开发有关的论点：一位对价格不敏感、愿意为顶层按每平方英尺多付钱的“大客户”（whale），能够让整个项目在财务上变得可行。按这一论点，去掉这部分市场会让开发“在很大程度上枯竭”。

英国的例子再次被提起，涉及其对非本籍居民（non-dom）身份的限制。一位发言者说，富裕居民搬去了苏黎世、卢加诺和米兰。这位发言者前一天刚与英国政府会面。那里的官员尚未看到足以将其视为危机的可衡量影响。该发言者提出的开放性问题是：这种影响是否是一种缓慢失血，由于始终没有一个戏剧性的时刻迫使政策改变，最终变得难以逆转。

小组成员将其与现有的转让税作比较。洛杉矶有一项覆盖大部分地区的5%豪宅税，但不包括比佛利山庄。按描述，旧金山对价值超过500万美元的房产征收额外转让税，超过2500万美元时税率升至6%。一位发言者说，加上经纪佣金，出售的总成本达到13%。另一位将洛杉矶的这项税与“完全枯竭”的交易量联系起来。这位发言者说，旧金山的这项税是追溯征收的，并总结道：

在蓝州，你的财产并不安全。

本期的主要话题是 OpenAI 明显的身份危机。主持人介绍了首席营收官丹尼丝·德雷瑟（Denise Dresser）写给员工的一份四页备忘录，这份备忘录随即被泄露。按节目中的转述，备忘录称，300亿美元的年化营收（run rate）因与 AI 模型提供商之间的收入分成和会计处理而被夸大了80亿美元。文字稿中的代词有歧义，但后面的讨论将这一点指向 Anthropic。据报道，备忘录还称 Anthropic 的叙事建立在恐惧、限制以及“应由一小群精英控制 AI”的理念之上。备忘录说，OpenAI 正在全力争取企业客户，并希望赢得智能体平台层。主持人认为，这类备忘录本来就是写给媒体看的，目的是打压 Anthropic 的估值。

主持人补充了背景：OpenAI 聘请了开源项目 OpenClaw 的架构师彼得·斯坦伯格（Peter Steinberger），但没有收购该项目本身。据报道，Perplexity Computer 的营收翻了两番。Polymarket 上的一个市场认为 OpenAI 下周发布新模型 SPUD 的概率为75%。《金融时报》援引匿名 OpenAI 投资者的话，表达了他们对公司缺乏专注的不满：

你们有 ChatGPT，一个拥有10亿用户、每年增长50%到100%的业务。你们跑去谈什么企业和代码？这是一家极其不专注的公司。

主持人还说，尽管 ChatGPT 的用户数在增加，其市场份额却在下降，因为 Gemini 和 Claude 正在扩大份额。Meta 刚刚发布了其首个专有模型，而苹果虽有用户，但尚无产品上市。